איך לבחור אסטרטגיית השקעה? מדריך למשקיעים מתחילים

לפעמים יש תחושה שכולנו זקוקים למצפן, או מורה דרך – מישהו שיגיד לנו לאן ללכת, מישהו שיבין מה אנחנו מחפשים ומה דרוש לנו, ויכוון את צעדינו בהתאם. בעולם ההשקעות, למורה הדרך הזה יש שם: אסטרטגיית השקעה. אפשר לומר שהאסטרטגיה שאנחנו קובעים לעצמנו היא מעין מגדלור, שתמיד מאיר לנו את הדרך, גם כשהים סוער, ומאותת לנו אם אנחנו נמצאים בכיוון הנכון, או צריכים לתקן מסלול.כששוקלים איך לבחור אסטרטגיית השקעה, כדאי לקחת בחשבון סדרה של פרמטרים חשובים כמו מטרת ההשקעה, טווח הזמן, רמת הסיכון המועדפת, הזמן הפנוי של המשקיע והיכולת להתמיד באסטרטגיה שנקבעה, גם בתקופות של ירידות ותנודתיות.

בפתח הדברים יובהר כי כתבה זו מהווה סקירה אינפורמטיבית ראשונית ותמציתית בלבד. ראוי לבחון כל קבלת החלטה או פעילות בנושאים מעין אלו באופן עצמאי, ואין לראות באמור לעיל ולהלן המלצה או תחליף לייעוץ מקצועי המתחשב בנתונים ובצרכים הייחודיים לכל אדם.

מתי הזמן הנכון לקבוע אסטרטגיית השקעה?

התשובה לשאלה הזו משתנה ממשקיע למשקיע. יש מי שמעדיף קודם כל לקפוץ למים, ולהתחיל לסחור בסכומים קטנים, כדי “להרגיש” את השוק ולהבין לאט לאט מה מתאים לו. אחרים יבקשו קודם כל להכין אסטרטגיה שתנחה אותם כבר מהצעד הראשון. כך או כך, לאורך זמן, מומלץ לכל משקיע שתהיה לו אסטרטגיה מסודרת. כשבוחרים אסטרטגיה מראש ומתווים כללים שינחו אותנו לאורך זמן, הם יעזרו לנו לפעול באופן עקבי לעבר המטרה שלנו.הצעד הראשון בבחירת אסטרטגיה הוא הגדרה של מטרות ויעדי ההשקעה: האם אנחנו מעוניינים בצבירת הון לטווח ארוך (למשל, עבור פרישה או רכישת דירה בעוד עשור), יצירת הכנסה שוטפת (באמצעות דיבידנדים או ריביות), חיסכון למטרה עתידית מוגדרת או שילוב בין כמה יעדים? כשהמטרה ברורה, קל יותר להבין מה רמת הסיכון שמתאימה לנו ואילו אפיקי השקעה הולמים את האסטרטגיה.

אסטרטגיות המסחר שמשקיעים מתחילים צריכים להכיר

ישנן עשרות דרכים לפעול בשוק, אך עבור מי שנמצא בראשית דרכו, אלו הגישות המרכזיות:

• השקעה פסיבית במדדים: גישה זו מבוססת על ההנחה שקשה מאוד “להכות את השוק”, כלומר לשער מראש אילו מניות יעלו ואילו ירדו, לאורך זמן. במקום לבחור מניות ספציפיות, המשקיע הפסיבי עוקב אחרי מדדי שוק רחבים. היתרונות הם דמי ניהול נמוכים, פיזור רחב וחיסכון משמעותי בזמן, כי אין צורך להשקיע בלימוד והיכרות עם חברות ספציפיות והתחום בו הן פועלות, וכל מה שנדרש הוא להמשיך לבדוק את המצב באופן שוטף. גישה זו מתאימה במיוחד למי שמחפש השקעה לטווח ארוך, בלי להקדיש זמן רב למעקב יומיומי.
• השקעה סלקטיבית (אקטיבית): משקיעים אקטיביים מנסים לאתר מניות או ניירות ערך ספציפיים שלדעתם הביצועים שלהם יהיו טובים מהממוצע וערכם עתיד לעלות בטווח זמן מסוים. זו אסטרטגיה שאפשר ליישם בין היתר גם באמצעות שיטת “השקעות ערך” – איתור חברות שמתומחרות מתחת לערך הכלכלי האמיתי שלהן, או על ידי שיטת ניתוח פונדמנטלי של דוחות כספיים כדי להבין היכן טמון פוטנציאל לעלייה משמעותית. אמנם קיים בגישה זו פוטנציאל לתשואה עודפת, אך החיסרון הוא הצורך בידע מעמיק, השקעה של זמן רב ומחיר טעות גבוה יותר.
• השקעה הדרגתית: במקום להשקיע את כל הסכום העומד לרשותנו בבת אחת, בגישה ההדרגתית מפצלים את הרכישות לאורך זמן וכך מצמצמים את הסיכונים, למשל, של כניסה לשוק שנמצא בנקודת שיא אבל עומד בפני ירידה. גישה זו מתאימה למשקיעים עם סבלנות, שרוצים לבנות תיק לאורך חודשים ושנים, מתוך ההכנסה הפנויה שלהם וללא מינוף.
• מסחר לטווח קצר או ארוך: המשקיעים לטווח ארוך מתמקדים בחברות שהם מאמינים שיצמחו לאורך שנים, בעוד סוחרי טווח קצר (כמו סווינג או מסחר יומי) מנסים לנצל תנודות מחירים קטנות בפרקי זמן של ימים או שעות. כלומר, לפי בחירת טווח הזמן של ההשקעה – ניתן לבחור אסטרטגיה מתאימה. חשוב לזכור שמסחר לטווח קצר דורש מיומנות טכנית גבוהה וזמינות מלאה מול המסכים, ולכן לרוב פחות מתאים כצעד ראשון למתחילים בשוק ההון.

איך בונים מדיניות השקעה אישית

גם אחרי שבחרתם מטרה, טווח השקעה ואסטרטגיה, חשוב לרדת לפרטים הקטנים. דווקא הם אלה שעוזרים להפוך את התוכנית למותאמת באמת אליכם – ובעיקר שומרים עליכם מהחלטות פזיזות בדרך.כדי לעשות את זה נכון, כדאי להגדיר מראש כמה כללים פשוטים:

1. פיזור השקעות: קובעים מראש איך מחלקים את הכסף בין אפיקים שונים כמו מניות, אג”ח ואזורים גיאוגרפיים. פיזור נכון עוזר להקטין סיכון, כך שגם אם השקעה אחת יורדת – כל התיק לא נפגע בצורה משמעותית.
2. סכום השקעה חודשי: מחליטים על סכום קבוע שאפשר להשקיע בכל חודש, בלי תלות במה שקורה בשוק. התמדה לאורך זמן היא מה שמאפשר לכסף לצמוח ולהנות מהשפעת הריבית דריבית. בחלק מבתי ההשקעות ניתן אף לבצע השקעה מחזורית באופן אוטומטי, ולהגדיר מראש פרמטרים כמו כמה כסף יושקע, ובאילו מניות. כך, המשקיע לא צריך להחליט כל פעם מחדש אם להשקיע או לא; הפעולה מתבצעת באופן קבוע בכל תקופת זמן מוגדרת מראש, אלא אם הוא מחליט לעצור אותה.
3. נקודות כניסה: מגדירים מראש איך נכנסים להשקעות – האם משקיעים באופן קבוע בלי לנסות לתזמן, או שמחכים להזדמנויות מסוימות. ברוב המקרים, במיוחד בהשקעה לטווח ארוך, עצם הזמן שבו הכסף נמצא בשוק חשוב יותר מתזמון מדויק.
4. גבולות סיכון: קובעים מראש מהו ההפסד המקסימלי שמוכנים לקבל. אם מגיעים אליו, עוצרים ובודקים מחדש את ההשקעה ואת האסטרטגיה כולה, במקום לפעול מתוך לחץ או רגש.

מתי כדאי לשנות אסטרטגיה?

אחד האתגרים הגדולים בניהול תיק השקעות עצמאי הוא לדעת מתי הדינמיקה של השוק מאותתת על כך שהגיע הזמן לשנות את האסטרטגיה שלנו, ומתי מדובר רק ברעש רקע, כמו ירידות זמניות או תוצאה של לחץ של משקיעים אחרים. אסטרטגיה שנבחרה אחרי שיקול דעת מעמיק ובהתאמה לנתונים ולצרכים האישיים שלנו, לא צריכה להשתנות כל כך מהר.

מתי כן נדרש שינוי? אם המצב שלנו השתנה, למשל, אנחנו צריכים את הכסף מוקדם משחשבנו, או שהשוק עבר שינוי יסודי. מעקב, תיעוד ולמידה של הביצועים והתחושות שלנו בדרך יעזרו לנו להבין מתי מדובר בלחץ נקודתי, ומתי זו כבר מגמה מתמשכת שיש להביא בחשבון.

פלטפורמת מסחר שמאפשרת לקבוע אסטרטגיה ולהיצמד אליה

כדי שאסטרטגיית השקעה באמת תעבוד לאורך זמן, לא מספיק רק להגדיר אותה – צריך גם כלים שיעזרו ליישם אותה בפועל, בצורה עקבית ולא רגשית. כאן נכנסת לתמונה פלטפורמת המסחר של אקסלנס טרייד, שמאפשרת להפוך עקרונות תיאורטיים לפעולות יומיומיות.המערכת מספקת מידע וניתוחים בזמן אמת, לצד דוחות מתקדמים שמאפשרים להבין מה קורה בתיק בכל רגע. בנוסף, ניתן להשתמש בפקודות מסחר חכמות כמו פקודות קטיעת הפסד, שמיישמות בפועל את גבולות הסיכון שהוגדרו מראש – בלי צורך לקבל החלטות תחת לחץ בזמן אמת.מעבר לכך, אחד האתגרים המרכזיים למשקיעים הוא קבלת החלטות בתוך שוק דינמי ומלא מידע. כאן נכנס צ’אט ה-AI של הפלטפורמה, שמאפשר לשאול שאלות בשפה פשוטה ולקבל ניתוחים ותובנות מבוססי נתונים בזמן אמת. במקום להסתמך על תחושת בטן או מידע חלקי, ניתן להבין טוב יותר מגמות, נתונים ואירועים, ולקבל החלטות שמבוססות על תמונה רחבה יותר של השוק .

בנוסף, כדי לשמור על עקביות לאורך זמן, אחד המרכיבים החשובים ביותר בכל אסטרטגיה, ניתן להיעזר בפיצ’ר ה-“הוראה מחזורית” של אקסלנס טרייד. מדובר בהשקעה אוטומטית בסכום קבוע ובתדירות שנקבעת מראש, כך שהפעולה מתבצעת בלי תלות בזיכרון שלכם או במצב השוק. הכלי הזה עוזר להימנע מהשפעה של רגשות כמו פחד או התלהבות רגעית, ומאפשר לבנות תיק השקעות בצורה הדרגתית וממושמעת לאורך זמן.

בשורה התחתונה, אסטרטגיית השקעה היא לא רק החלטה חד-פעמית, אלא מסגרת שמלווה אתכם לאורך כל הדרך. היא עוזרת לשמור על כיוון ברור גם בתקופות של תנודתיות, לקבל החלטות בצורה שקולה יותר, ולהישאר ממוקדים במטרה – במקום להגיב לכל שינוי רגעי בשוק.

*האמור לעיל אינו מהווה בשום צורה שהיא ייעוץ/שיווק השקעות ו/או תחליף לייעוץ/שיווק השקעות המתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל אדם ואין לראות באמור משום הבטחת תשואה או רווח. לאקסלנס ניהול השקעות וניירות ערך בע”מ (להלן: “החברה”) שמורה הזכות הבלעדית לשנות את הפרטים באתר  ובהתקשרות נשוא האמור באתר זה בכל עת.  כל התקשרות בין החברה לבין הלקוח ייעשה באמצעות הסכם התקשרות בהתאם לדין ותנאי ההסכם הם אלו שיחייבו את החברה והם בלבד. כל המידע, הניתוחים והנתונים המובאים לעיל הנם למטרת אינפורמציה בלבד. האמור במודעה זו נכון למועד פרסומה בלבד.  לגילוי נאות אודות היותה של אקסלנס ניהול השקעות וניירות ערך בע”מ משווק השקעות ולא יועץ השקעות ולזיקתה למוצרים פיננסיים, ראה לשונית גילוי נאות באתר החברה בכתובת www.xnes.co.il